توزيع الأرباح في الشركات المساهمة: دليل تفصيلي
يشارك
توزيع الأرباح في الشركات المساهمة: دليل تفصيلي
جدول المحتويات
- ما هو تخصيص الأرباح؟
- التشريعات والقواعد
- أشكال مختلفة من الأسهم
- أمثلة عملية
- الأسئلة الشائعة
- الأخطاء الشائعة في التصرف في الأرباح
- الممارسة والأمثلة الحقيقية
- ملخص
ما هو تخصيص الأرباح؟
توزيع الأرباح في شركة محدودة يدور حول كيفية توزيع أرباح الشركة بعد سنة مالية. ويمكن توزيع الربح على المساهمين كأرباح، أو إعادة استثماره في الشركة، أو تخصيصه لأنواع مختلفة من الأموال. تعد هذه العملية جزءًا أساسيًا من التقرير السنوي للشركة وتخضع لقانون الشركات السويدي (ABL).
التشريعات والقواعد
وفقا لـ Aktiebolagslagen (2005:551)، يجب على كل شركة محدودة عقد اجتماع عام حيث يتم اتخاذ القرارات بشأن تخصيص الأرباح. يقدم مجلس الإدارة مقترحًا لكيفية توزيع الأرباح، والذي تتم الموافقة عليه بعد ذلك من قبل الجمعية العمومية. يجب تضمين مقترح توزيع الأرباح في تقرير الإدارة، وهو جزء من التقرير السنوي، ويجب أن يكون مبررًا فيما يتعلق باستقرار الشركة على المدى الطويل والحاجة إلى الدمج.
أشكال مختلفة من الأسهم
تنقسم حقوق الملكية في شركة محدودة إلى حقوق ملكية مقيدة وغير مقيدة. لا يجوز استخدام الأسهم المقيدة، مثل رأس المال والصندوق الاحتياطي، إلا داخل الشركة وليس لتوزيع الأرباح. ومن ناحية أخرى، يمكن استخدام حقوق الملكية غير المقيدة، مثل الأرباح المحتجزة، لتوزيع الأرباح.
الأسهم المقيدة
- رأس المال: رأس المال الأصلي المستثمر من قبل المساهمين.
- الصندوق الاحتياطي: صندوق يستخدم لتغطية الخسائر أو زيادة رأس المال.
حقوق ملكية غير مقيدة
- الأرباح المحتجزة: الأرباح التي تم الاحتفاظ بها في الشركة من السنوات السابقة.
- الصندوق المميز: يتم إنشاؤه عند إصدار الأسهم بسعر أعلى من القيمة الاسمية.
أمثلة عملية
مثال 1: توزيع الأرباح على المساهمين
لنفترض أن الشركة حققت ربحًا قدره مليون كرونة سويدية. ويقترح مجلس الإدارة توزيع 70% من الأرباح كأرباح على المساهمين، وهو ما يعادل 700,000 كرونة سويدية. ويجب موازنة باقي الربح، وهو 300000 كرونة سويدية، في حساب جديد. يتم اتخاذ القرار في الجمعية العامة، ويتم تسجيل الأرباح على النحو التالي:
- الحساب 2091 (الربح المتوازن): الخصم 700000 كرونة سويدية
- الحساب 2898 (توزيع الأرباح غير المطالب بها): ائتمان 700000 كرونة سويدية
مثال 2: التخصيص لصندوق الاحتياطي
قررت إحدى الشركات تخصيص مبلغ 200000 كرونة سويدية للصندوق الاحتياطي لتعزيز رأس مالها المقيد. يمكن أن يكون هذا إجراءً استراتيجيًا لحماية الاستقرار المالي للشركة. تبدو المحاسبة كما يلي:
- الحساب 2091 (الربح المتوازن): الخصم 200000 كرونة سويدية
- الحساب 2086 (الصندوق الاحتياطي): ائتمان بقيمة 200000 كرونة سويدية
أسئلة وأجوبة (FAQ)
-
ماذا يحدث إذا تكبدت الشركة خسارة؟
إذا حققت الشركة خسارة، فلا يمكنها توزيع أي أرباح. ويجب أولا تغطية الخسائر من خلال الأرباح المتوازنة سابقا أو عن طريق تخفيض الأسهم المقيدة، مثل الصندوق الاحتياطي.
-
متى يمكن أن يتم التوزيع؟
لا يمكن توزيع الأرباح إلا بعد اتخاذ قرار في الاجتماع العام وبعد الموافقة على التقرير السنوي.
-
هل أرباح الأسهم دائمًا معفاة من الضرائب للشركة؟
لا، يمكن أن تتأثر أرباح الأسهم بقواعد ضريبية مختلفة اعتمادًا على المستلم ووضع الشركة. يتم فرض ضريبة على أرباح الأسهم للأفراد كدخل رأسمالي.
-
ما هي القاعدة الاحترازية؟
وتعني القاعدة الاحترازية أن تكون توزيعات الأرباح معقولة فيما يتعلق بالوضع المالي للشركة، وألا تؤدي توزيعات الأرباح إلى الإضرار بالاستقرار المالي للشركة.
الأخطاء الشائعة في التصرف في الأرباح
- التقليل من احتياجات رأس المال المستقبلية للشركة: تحتاج الشركات إلى التأكد من أن لديها رأس مال كاف للاستثمارات والطوارئ المستقبلية.
- تجاهل المبدأ الاحترازي: يجب ألا تؤدي توزيعات الأرباح إلى تعريض الاستقرار المالي للشركة للخطر.
- المحاسبة غير الصحيحة لأرباح الأسهم: من المهم اتباع الممارسات المحاسبية الصحيحة لتجنب المشاكل مع مصلحة الضرائب.
- أوجه القصور في التواصل مع المساهمين: يجب إعلام جميع المساهمين وإشراكهم في القرارات المتعلقة بتوزيع الأرباح.
الممارسة والأمثلة الحقيقية
السيناريو 1: أوه الاجتماع العام السنوي ومقترح تخصيص الأرباح
في تقريرها السنوي، أعلنت Indutrade AB عن أرباح قدرها 1.138 مليون كرونة سويدية. واقترح مجلس الإدارة توزيع أرباح بقيمة 655 مليون كرونة سويدية، أي ما يعادل 1.80 كرونة سويدية للسهم الواحد، وموازنة الأرباح المتبقية في حساب جديد.
السيناريو 2: تطبيق القاعدة الاحترازية
كانت إحدى الشركات العاملة في صناعة البناء والتشييد تعاني من مستوى عالٍ من المديونية ووضع السوق المتقلب. ولذلك قرر مجلس الإدارة عدم توزيع أي أرباح، بل توزيع كامل الربح على حقوق الملكية المطلقة للشركة بهدف تعزيز السيولة والاستعداد للاستثمارات المستقبلية. وقد تقرر ذلك بالرجوع إلى القاعدة الاحترازية في جمعية مصارف لبنان.
ملخص
يعد توزيع الأرباح عملية حاسمة بالنسبة للشركات المحدودة التي تنظمها التشريعات لضمان التوازن بين توزيعات الأرباح للمساهمين والاستقرار المالي للشركة على المدى الطويل. ومن خلال اتباع المبدأ الاحترازي والنظر بعناية في احتياجات توحيد الشركة، يمكن للشركات التأكد من أن مخصصات أرباحها تساهم في النمو والاستقرار. ومن خلال إدراك الأخطاء والأسئلة الشائعة، يمكن للشركات التنقل بشكل أفضل في هذه العملية المهمة.
